同样是买分红险，别人未来可能多领一台车，而你可能只多领个车轱辘；

这不是开玩笑，而是分红险市场上真实存在的“信息差”！

分红险新一轮爆火，已经两三年了，尤其是 9 月开始，一大批新产品涌入市场，宣传话术一个比一个诱人，什么“双分红”、“保额增长”、“能抵御通胀”……

真是越看越懵，心里直打鼓：到底哪款才是真靠谱？

今天，作为深耕行业多年的内行人，我就来扒开表面看内核，揭秘三个绝大多数业务员都不会告诉你的真相。

看懂这篇文章，不敢说你一定能成为专家，但绝对能让你在鱼龙混杂的市场中，一眼识别哪些是“坑”，怎样买才能真正做到“多赚一笔”。

目前整个保险市场中，分红险都是非常火爆的；

但是，这并不代表所有的分红险都值得购买，在挑选过程中，一定要避开以下三大误区：

很多朋友看分红险，第一个就被“演示收益”给唬住了。

计划书上，收益动不动就突破3.0%复利，就算是中档收益也看起来很美好，让人心潮澎湃；

但这里我必须给你泼一盆冷水：演示收益，那只是“画饼”，千万别当成是能吃到嘴里的“肉”！

我们就以光明至尊2024和福满佳2.0为例：

如果直接看预期收益（分红实现率100%情况下），光明至尊2024这款产品的收益直接高出福满佳2.0近70万；

但，我们却不推荐光明至尊2024，而推荐福满佳2.0，原因很简单：

2023年光大永明的光明至尊分红实现率为64%，而中英福满佳2.0分红实现率是86%；

带入分红实现率后，光明至尊2024在80岁时，现金价值为447.4万；而福满佳2.0却可以达到458.5万，是比光明至尊2024高的；

这样算下来，虽然福满佳2.0演示的收益不如光明至尊2024，但客户实际到手的收益却远高于光明至尊2024。

所以，演示收益高并不意味着真实收益就高，我们还需要结合分红实现率、保险公司运作分红险的经验以及保险公司的投资水平来综合判断；

只有这三大因素全部表现优秀时，预期收益高才有参考价值，否则就只是画大饼。

看懂演示收益只是第一步，接下来你要学会“验货”；而“分红实现率”就是你检验保险公司是“画饼”还是“烙饼”的终极照妖镜。

但99%的人都会掉入一个陷阱：孤立地看实现率数字。看到某家公司宣称实现率高达100%甚至150%就盲目叫好，这其实是外行看热闹。

内行看门道：实现率必须与它的“基准”——演示利率结合起来看，才有意义。

首先，我们得明白分红实现率的计算方法：

分母是“演示红利”；所以，如果一家公司当初做计划书时，演示得非常保守（比如演示利率假设得很低），那么它要实现100%甚至超额完成，就非常轻松。

举个例子，你就彻底明白了：

单看红利实现率，A产品100% > B产品90%。但事实上，B产品给你的实际回报（4.5%）远高于A产品（2.0%）。

所以，别被孤立的实现率数字迷惑！

我们要找的，是演示收益表现优，兑现时又能做到的公司； 这种“稳健的实力派”，才是能让你的保单真正“多赚一笔”的可靠伙伴！

最关键的点：钱交给谁？

很多人的第一反应是：“选那几家最大的、听的最多的，准没错！” 这个想法对于保障型产品或许可行，但对于分红险，却可能是最大的误区。

买分红险，你买的不是一张保单，而是这家保险公司的“综合投资能力”；

你是在成为它的“股东”，共享经营成果；因此，一家公司的“赚钱能力”和“分钱意愿”，远比它的广告音量重要得多。

那么，如何判断一家公司的“赚钱能力”？

① 看“投资基因”与团队背景：这家公司的股东在投资领域是否有深厚背景？其投资团队是否经验丰富、经历过牛熊周期？这决定了它的“赚钱”天赋。

② 看“偿付能力充足率”：这不是一个越高越好的数字，但它是一个重要的“安全阀”；它反映了公司的资本实力和抵御风险的能力，是分红业务长期稳健经营的基石；一个持续合规且稳健的偿付能力，是前提。

③ 看“历史分红实现率”的稳定性：正如第二点所述，不仅要看比率高低，更要看长期表现；一家公司能否在5年、10年甚至更长的周期内，持续、稳定地兑现其演示水平，这充分体现了其经营策略的定力和对客户的诚信度；

总之，选择分红险的保险公司，要从“看广告”切换到“看年报”。

你要寻找的不是家喻户晓的巨头，而是 “投资界的实力派”——那些有强劲的盈利能力和稳定的分红文化，愿意且能够与你分享长期经营成果的“合伙人”。

我这边对比了八十多家保险公司的最新数据，包括投资收益率、偿付能力、风险评级、过往分红实现率等等；

吃透了三大真相，你就拥有了自主判断的“火眼金睛”；

接下来，我们基于上述标准，抛开品牌光环，聚焦于产品的底层设计和公司的兑现能力，在增额寿和年金险中，分别选出了两款2025年最值得关注的“实力派”产品。

我们一起来看看

这款分红险，是目前唯一一款预定利率1.75%，演示利率4.25%的产品，绝对是当下国内储蓄险市场最大的卷王！

先看收益：

可以看到，无论是1年交、3年交、5年交还是10年交，都是全网收益TOP1；这真是全面碾压！

而且，这家保司也是非常牛的存在；

股东背景为中外合资：

美方股东是全球9家“大而不能倒”的金融保险集团之一，拥有超过145年的历史，资产管理金额超过 1.6 万亿美元，以稳健经营和卓越的长期投资能力闻名全球；

中方股东在国内也是广为人知，属于中国最大的民营控股企业集团之一，涉足医药、地产、保险、科技、旅游等多个产业；

投资方面，有自己独资的保险资管团队，2023年进入了全球资管500强的前20强；

回顾过去 10 年，这家保司的综合投资收益率均值为6.02%，远超过行业平均水平；近3年的综合投资收益率6.07%，也很不错。

刚刚公布了1-8月份的经营数据，在新会计准则之下净利润实现了5.66亿；年化财务投资收益率可以做到4.52%；

投资能力那是杠杠的！

另外，这家保司的分红意愿也是非常强，近五年累计派发约4.5亿保单红利；

也属于为数不多公布长期实现率的公司，非常难得；从2013年到至今的产品分红实现率都公开透明，参考年限足够长！

最新的分红实现率中，平均增额红利达到了95%，终了红利达到了100%；

而这款产品就是单利差分红，以增额红利和终了红利两种形式进行分红；

整体来看，保司背景强，投资能力高，分红意愿也很强，收益更是领先全网；绝对是目前最值得选择的分红型增额寿！

一生中意福享版，是按照预定利率1.5%，演示利率4.25%设计出来的产品；中意人寿一生中意系列的分红险，可以说是全网的大热门产品了，关注度持续TOP3；

这款产品优势如下：

① 公司品牌实力强

中方股东中石油，外方股东意大利忠利集团，既有顶流央企背景，又有百年外资背景，更是双世界500强股东，实力超强

② 有独立资管公司

依托于股东背景，拥有诸多可持续发展的投资项目，且又有国际先进的管理经验，有自己独立的资管公司，不仅帮自己公司打理资金，也帮其他金融公司打理资金，属于业内头部资管公司，投资风格以稳健著称

③ 红利实现率表现佳

23年及以前，所有分红险，红利实现率均超100%，24年，属于5家破限高的保司之一，红利实现率均值83%，25年，再一次破限高，平均红利实现率89%，可以说分红的意愿超级强

④产品收益高

代入25年红利实现率数据后，和全网分红险对比，一生中意福享版，1年交，收益分红险全网TOP2，3年交、5年交、10年交，收益都属于全网TOP3

唯一需要注意的是：这款保底收益，是按照预定利率1.5%来设计的，所以保底收益整体是比较一般的，看重保底利率的，这款就只能绕行了；

产品预期收益高+公司股东实力强+独立资管公司+投资项目可持续+投资风格稳健+历史红利实现率好；

说实话，各方面表现都足以支撑这款产品，会成为25年下半年，分红险的热销爆款之一；

那，恒安标准幸福到老长寿2.0，有哪些核心竞争力呢？

① 产品长期预期收益高，长期预期可破3.5%

以40岁男性，一次性交50万为例，60岁开始，每年保证领取29690元，同时，每年派发红利，年龄越大，派发的红利占比越高；

100%实现率的情况下，60岁可领44266元，领取金额逐年递增，70岁可领53416元，80岁可领64456元，90岁可领77778元，越老越值钱~，90岁预期复利IRR可达到3.80%

② 分红实现率超优，绝大多数都是100%实现率

能在24年的强监管环境中，依旧把红利实现率平均值做到了97.25%，行业NO.1，分红意愿到底有多强，分红实力到底怎么样，想必，就不用我多说了~

③ 投资盈利能力佳，行业一梯队

24年， （财务）投资收益率为6.14%，近三年（财务）投资收益率为5.29%，90家保司中，排行老三，仅次于中英；

可见，投资盈利能力，也是超级强的存在，看到这里，也就清楚，为啥24年，还能把红利实现率做到平均97.25% 的水平了！

④ 风险评级表现优，长期经营稳健

众所周知，风险评级是衡量一家保险公司，稳健经营能力的重要指标。

全网90家保险公司中，恒安标准人寿是唯一一家保司，连续14个季度，每季度均为AAA，而且，连续40多个季度，风险评级都在A级及以上，妥妥的优等生；

但，需要注意的是：

这款产品，一旦开始领取，现金价值就降低为零，所以，领取后，就没法退保了，即便退保，也是一分钱都拿不到的，只能每年固定领取，活到老、领到老

当然，现金价值降低为零，也有隐藏的好处，可以有效规避债务风险、资产分割风险，也可以防骗、防忽悠，任何情况下，我们的养老金都不会被其他人动用，可以确保我们有一辈子源源不断的养老金

所以，恒安标准幸福到老长寿2.0这款养老年金，更适合专门做养老金储备，不会有退保领现价需求；

同时，看好恒安标准的投资实力和分红表现的， 真正认可分红险的朋友，这款就超级适合~

给自己和家人挑选养老年金，如果说，你真正认可分红险，相信保险公司投资能力，相信未来投资环境的，恒安标准幸福到老长寿2.0，毋庸置疑是最佳的选择；

但，如果你对分红险不太有很强的信心，更喜欢确定的收益，那星海赢家火凤版，绝对值得选择！

接下来，我就给大家说一说，星海赢家火凤版，究竟有什么优势：

① 中外合资保司，股东背景强

复星保德信，中方股东是复星集团，外方股东是美国保德信集团

双方股东实力，都是很强的

② 保证收益+浮动收益，双双创新高

同样，以40岁男性，一次性交50万为例，60岁开始，每年可保证领取32360元，每年派发红利，也是年龄越大，派发的红利占比越高；

100%实现率的情况下，60岁可领43325元，领取金额逐年递增，70岁可领50835元，80岁可领59765元，90岁可领70935元，越老越值钱~，90岁预期复利IRR可达到3.91%

即便是不看分红，只看保底，80岁复利也达到了1.89%，和固收增额/固收年金天花板的产品一个等级，90岁复利IRR达到了2.36%，如果真的寿命够长，长期保底复利IRR都可突破3%；

③支持养老社区，入住保费门槛低

复星保德信，增值服务也不错，除了常规的健康管理、菁英教育、法税咨询、保险金信托等服务以外，满足一定保费规模，还能入住养老社区，30万保费可享受旅居养老居住权，150万保费可享长居养老居住权

只要总保费达到150万，就能拥有保证入住权，而且配偶以及双方父母都能使用；复星集团的养老社区叫“星堡”，目前已经在北京、上海、天津、宁波、苏州、佛山投入使用，其它地方也在积极筹建中；

对于未来来说，养老形势肯定是越来越严峻的，养老院更是一床难求；所以，如果有么一款养老年金险，既能每月领取1万+的养老金，还能入住重金打造的养老院，一箭双雕，岂不美哉。

总之，复星保德信的星海赢家火凤版分红险非常值得推荐；即便去掉分红，单纯看固收部分，这款产品已经算是行业一梯队了；

分红部分，即便实现率只有20%-50%，那也可以秒杀所有固收类产品了，所以，这款产品，我还是非常推荐的。

看到这里，相信你已经对2025年如何挑选分红险有了颠覆性的认知。

别再迷信天花乱坠的演示，也别再纠结于孤立的名气；

买对分红险的核心逻辑，从来就三点：算清产品的真实收益、看透分红实现率的本质、选对投资实力派的公司。

记住，每一份分红险，都是一场与保险公司的“长期合伙”。

你的任务，不是当一个被动的参与者，而是要成为一个聪明的选择者，用内行人的知识，为自己挑选一个最可靠、最能赚钱的“合伙人”。

希望这份“内行人”的揭秘，能帮你拨开迷雾，在2025年做出一个让自己未来几十年都绝不后悔的明智决策。